Retrocesos de Fibonacci
Estos niveles fueron desarrollados por Leonardo Fibonacci en el siglo 12 y después fueron popularizados por Ralph Elliot. El objetivo principal de esta técnica es pronosticar posibles niveles de reacción (soportes o resistencias) cuando el mercado tiene retrocesos hacia arriba o abajo.
La serie de Fibonacci es: 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 622…
El elemento interesante en esta serie es que la suma de cada número consecutivo da como resultado el siguiente numero Fibonacci (13 + 21 = 34, 2 + 3 = 5). Otro elemento importante es que la razón de cualquier número con el que sigue se aproxima a 0.618 (después de los primero 5 números de la serie).
La razón inversa de .618 es 1.618 que es comúnmente referido a la media dorada o “The Golden Mean”. La media dorada esta presente en casi todo los fenómenos naturales (como en el árbol genealógico de los ratones, abejas y vacas, el número de ramas en un árbol, los pétalos de una rosa, y un sin-número más fenómenos). La serie de Fibonacci incluso esta presente en las pirámides de Egipto.
No es relevante para nosotros la razón por la cual están presentes en los fenómenos naturales, lo que es importante para nosotros es ¿de que manera la serie de Fibonacci nos puede ayudar? Por ejemplo, si compras una pareja de conejos, nos sería útil saber que al final del sexto mes vamos a necesitar espacio para 13 pares de conejos.
Usos de los Retrocesos de Fibonacci
De regreso a la operación del mercado, los números de Fibonacci nos ayudan a pronosticar posibles niveles de reacción cuando el mercado tiene un retroceso de la tendencia reinante. Los niveles de retroceso mas importantes son el 38%, 50% y 61.8%. Estos retrocesos se basan en un movimiento inicial del 100% de suelo a techo.
En un avance o decline, si un retroceso va a suceder, es posible que el mercado encuentre niveles de soporte o resistencia en el nivel de 38%, luego el 50% y al final 61.8%. Cuando el mercado es rechazado de estos niveles, es muy posible que el mercado continúe con la tendencia inicial. Por el otro lado, si rompe estos tres niveles, es posible que el mercado cambie de tendencia.
Niveles de Fibonacci como soporte
[Gráfica 28]
Medimos el movimiento total del mercado (de 1 al 100%) de donde queremos calcular los posibles retrocesos del mercado. En el gráfico anterior el mercado tuvo su retroceso hasta el nivel de Fibonacci 62.8%, jugó un papel muy importante como nivel de soporte, previniendo que el mercado bajara más de ese nivel.
Niveles de Fibonacci como resistencia
[Gráfica 29]
En el gráfico de arriba el mercado retrocedió también hasta el nivel 61.8% de Fibonacci. Los operadores buscarán operaciones de venta alrededor de esos niveles. Por el otro lado, si el mercado atraviesa esos niveles, entonces es posible que venga una corrección más pronunciada o un posible cambio de tendencia.
Como otras técnicas del análisis técnico, esta técnica produce mejores resultados cuando es combinada con otras técnicas.
Recuerda que algunos indicadores tienen mejores resultados cuando le mercado esta en tendencia mientras que otros tienen mejores resultados cuando el mercado no tiene tendencia o esta en rangos. Por esta razón necesitamos elegir diferentes indicadores para diferentes condiciones de mercado. Por ejemplo, podemos usar un oscilador para pronosticar techos y suelos en un mercado en rangos, pero una vez que el rango sea penetrado y se confirme una tendencia, podemos usar el CCI para tomar señales cuando el indicador alcanza valores extremos en dirección de la tendencia.
Es importante también entender que los mercados cambian, que es imposible usar un solo indicador para todas las condiciones de mercado.
Confiar en un solo indicador puede ser riesgoso, nos debemos de adaptar para las distintas condiciones del mercado, y usar preferiblemente distintos conceptos, por ejemplo, usar osciladores en combinación con patrones de velas para obtener señales de operación.
El otro extremo tampoco es bueno, usar muchos indicadores puede ser perjudicial para nuestro rendimiento como operadores. Podemos terminar con un sistema o estrategia muy complicada que es muy difícil de seguir.
Por ahora, estudia cada indicador y patrón visto en esta lección, trata de ver con cual te sientes mas cómodo o que combinación pudiera ofrecer los mejores resultados para ti.